《每日经济新闻》记者注意到，万向一二三曾在去年10月签署了上市辅导协议，按照安排，辅导工作应该已进入上市条件评估阶段。
砸40亿投锂电池企业
据万向钱潮公告，公司拟受让认购控股股东万向集团持有的万向一二三的3.2亿元注册资本的出资权（对应40亿元）并履行实缴出资义务，其中3.2亿元进入注册资本，36.8亿元进入资本公积。
万向一二三成立于2011年7月，注册资本为28.6亿元。截至目前，万向集团对万向一二三的持股比例为80.26%。上述交易完成后，万向钱潮将持有万向一二三10.91%的股权，为公司第二大股东，持股仅次于万向集团（69.35%）。
经评估，万向一二三股东全部权益的评估价值为360.83亿元，与账面价值106.86亿元相比评估增值253.97亿元，增值率为237.66%。上市公司表示，公司此次投资价格参考了青岛盈科、淄博盈科关于万向一二三之增资协议中的内容（以投前估值357.5亿元，每股价格12.5元）。
万向一二三主要从事锂离子电池及由动力电池组装的锂离子电池系统的设计、服务及技术升级；锂离子动力电池的制造等。据前程无忧上的一则招聘广告内容，万向一二三2020年建成产能达到12GWh。
对于投资万向一二三，万向钱潮表示是为加快公司战略转型，积极推进公司投资清洁能源汽车科技公司的战略，抢抓清洁能源产业广阔发展空间，以协同发展。
从经营上看，万向一二三尚处于营收爬升，净利润亏损状态。2019年、2020年，万向一二三分别实现营收9.48亿元、14.64亿元；同期净利润分别亏损18.12亿元、12.76亿元。去年1月～11月，万向一二三实现营收18.9亿元，净利润亏损7.62亿元。
截至去年三季度末，万向钱潮的货币资金为61.51亿元。对于上市公司而言，40亿元投资可谓大手笔。
值得一提的是，3月28日晚间万向钱潮同步公告终止增资万向财务。去年4月，万向钱潮曾宣布以现金9.55亿元参与万向财务增资，从而将持股比例从17.83%提升至36.59%。当时上市公司称，增资万向财务有利于提高公司的资金使用效率，增加投资收益。此番终止增资，上市公司则称是“结合未来发展需要”。
标的已进入上市条件评估？
据公开资料，万向一二三的前身为A123，2001年在美国麻省理工学院成立。2012年，万向集团整体收购A123，经整合万向在国内的动力电池业务，2016年正式更名为“万向一二三股份公司”。
早在2015年7月，万向钱潮曾在“关于维护公司股价稳定的方案”公告中称：“公司管理层将适时提出动议，与大股东商洽投资锂电池产业中具有世界领先技术的万向A123，因此，我们将围绕智慧、智能、清洁能源汽车为平台，大力发展汽车动力电池、启停电池及储能电池作为公司新的增长点，抢占制高点”。
不过，万向钱潮此后并未付诸实际行动。近年来，在锂电池产业链火热的背景下，投资者更是不断询问，催促万向钱潮行动起来。而综合上市公司的回答来看，其似乎有些介意万向一二三处于亏损状态。
去年5月，在接受投资者调研时，万向钱潮透露，万向一二三前几年一直在亏损投入当中，前期的技术开发费等递延资产比较多，当初收购A123也花了比较大的代价，公司整体还没有盈利。而对于是否会信守投资承诺的问题，上市公司则称，根据公司的情况，如果（万向一二三）盈利以后，公司会向控股股东提出动议，进行投资或者是参股。“注入不一定可能注入，因为投入量，以及万向一二三的体量比万向钱潮并不小，总资产也并不会小。”上市公司当时说道。
目前来看，万向一二三仍处于亏损状态，万向钱潮此时出手，或许意有所指。
《每日经济新闻》记者发现，中金公司去年11月11日发布了一份辅导项目公告，其中透露公司与万向一二三于同年10月31日签署了上市辅导协议；该项目的律所为北京市金杜律师事务所，会计师事务所为天健会计师事务所（特殊普通合伙）。以辅导工作安排来看，“2022年3月至辅导验收”期间，中金公司将对万向一二三是否达到发行上市条件进行综合评估，协助公司开展首次公开发行股票的准备工作。
在前述投资者调研会上，万向钱潮就曾透露，万向一二三在符合上市条件的时候一定会独立上市。“从目前的上市条件来说，如果在技术上有独特的技术，按照科创板相关的几套标准来看，（万向一二三）正在做规范性的一些工作。”上市公司当时如此表示。
CONTACT US
ICC APP
